Pan Jan ze stanu New Jersey skierowal pod adresem redakcji Poradnika dosyc skomplikowane pytania, dotyczace portfela inwestycyjnego jego rodziny. Komplikacje nie wynikaja z istoty pytania, ale obecnego portfela. Jest w nim bardzo duzo funduszy i trudno go uporzadkowac, ale sprobujemy.
Pan Jan ma nastepujace srodki w portfelu:
· 8.55% Acom International, symbol ACM;
· 8.55% American Centuxy International Growth, symbol TWIEX;
· 8.55% Berger 100, symbol BEONX;
· 8.55% CGM Mutual, symbol LOMMX;
· 19.66% Vanguard Index Trust Smali Capital, symbol NAESX;
· 23.93% Janus Worldwide (Roth-IRA, conversion deductible IRA), symbol JAWWX;
· 21.35% Vanguard Windsor II (Roth-IRA, conversion deductible IRA), symbol VWNSX;
· 0.86% Berger Smali Company Growth (spousal deductible IRA), symbol BESCX.
Oprocz tego plany emerytalne w pracy:
· Albance Growth Portfolio 20%, symbol AGRFX;
· AIM Constellation 20%, symbol CSTGX;
· Fidelity Advisor Growth Opportunity 20%, symbol FAGAX;
· Founders Growth 20%, symbol FRGRX;
· MFS Emerging Growth 20%, symbol MFEGX i ten plan jest w postaci variable annuity, pobierajacej dodatkowo 1.05% aktywow rocznie w oplatach (oprocz normalnych oplat funduszu).
Zona Pana Jana ma tez plan emerytalny, w ktorym $2,000 rocznie jest lokowane w akcje banku The Bank of New York. Oprocz tego maja Panstwo konto American Century Giftrust. Zakladam, ze dla dziecka lub innej mlodej osoby.
Portfel poza planem emerytalnym jest bardzo rozrzucony. Strasznie duzo tych funduszy. Prosze pamietac, ze posiadanie duzej liczby funduszy moze nie poprawiac dywersyfikacji portfela, jesli sa to fundusze o tym samym charakterze. Wiele funduszy Pana Jana jest bardzo podobnych, np. TWIEX i JAWWX maja bardzo zblizone wyniki. Pan Jan zastanawia sie, czy nie przeniesc go na konto w firmie maklerskiej Schwab. Tak, warto przeniesc wszystkie te fundusze na konto maklerskie. Nie musi to byc Schwab. Inne firmy jak: Waterhouse, Muriel Siebert, Jack White itp. tez oferuja te uslugi. Nie trzeba tych funduszy sprzedawac, mozna je po prostu przeniesc (w ten sposob unika Pan wszelkich konsekwencji podatkowych).
Pan Jan pisze, ze fundusze ACINX, BEONX, LOMMX mu sie nie podobaja. Mnie tez sie nie podobaja. Ale prosze pamietac, ze sprzedaz spowoduje koniecznosc zaplacenia podatku od wzbogacenia sie (capital gains tax). Jesli na ktorychs z tych funduszy Pan obecnie traci, to warto sprzedac. Jesli nie, to pewnie lepiej bedzie je zatrzymac, przeniesc do firmy Schwab i nie dokladac do nich, a rowniez poprosic, by wyplacaly nam dywidendy w gotowce. Co zamiast tego kupowac? Brakuje Panu w miare stabilnego funduszu, kupujacego akcje i obligacje o nastawieniu na rynki amerykanskie. Pana fundusze zagraniczne i globalne sa dobre, procz ACINX. Prosze rozwazyc kupienie nastepujacych funduszy:
· American Century Income and Growth (symbol BIGRX);
· Oakmark Equity Income, symbol OAKBX;
· Janus Equity Income, JAEIX;
· Invesco Industrial Income, FIIIX.
Jezeli bedzie mial Pan dobry fundusz miedzynarodowy lub globalny, jak JAWWX, to wystarczy Panu dodatkowo jeden lub dwa z tych funduszy.
Trzeba tez rozwazyc fundusze w planie emerytalnym w pracy. W moim przekonaniu, nie potrzebuje Pan az pieciu funduszy. Dwa wystarcza, a ktore? Z tych wymienionych przez Pana wybralbym dwa z nastepujacych: AGRFX, FAGAX, MFEGX. Ten ostatni, MFS Emerging Growth, ma najlepszy wynik za ostatnie piec lat, ale FAGAX istnieje tylko nieco ponad dwa lata; przez te dwa lata bardzo ladnie szedl, ponadto firma Fidelity ostatnio poprawia sie. AGRFX wydaje sie radzic sobie lepiej w okresach trudnej gieldy i ja osobiscie sklanialbym sie ku wyborowi AGRFX, FAGAX. Naprawde nie ma potrzeby posiadania wiecej funduszy.
Pan Jan pyta, co zrobic z kontem spousal IRA, zalozonym w okresie, gdy maksymalna kwota, jaka mozna bylo na nie wplacic wynosila $250. Nic nie stoi na przeszkodzie, by do niego dokladac. Ponadto maklerzy bardzo nalegaja na to, by konta IRA z roznych okresow trzymac osobno.
Przepisy podatkowe mowia, ze konta powinny byc oddzielne, jesli ma sie ochote korzystac z przywilejow danego rodzaju konta (rollover IRA zmieszane ze zwyklym powoduje, ze tego rollover nie mozna przeniesc ponownie do planu emerytalnego w pracy). Ja osobiscie nie uwazam tego za tak wazne i mam moje IRA maksymalnie zintegrowane (choc, oczywiscie, nie mozna mieszac zwyklego IRA z Roth-IRA).
W kazdym razie prosze sie nie martwic dawnymi przepisami itp. Niech Pana makler martwi sie o to, co Panu doradzic, by mogl Pan dolozyc do konta, a jesli nie chce doradzic, to trzeba chyba znalezc innego maklera. Jesli zona nie kwalifikuje sie do ulgowego IRA, to kwalifikuje sie do Roth-IRA, jezeli nie sa Panstwo bardzo bogaci, ale wtedy chyba nie potrzebuja Panstwo tak bardzo pomocy, wiec na to Roth-IRA trzeba wplacic. Nawet jesli nie moga Panstwo wplacic na Roth-IRA, moga Panstwo wplacic na zwykle IRA. Przepraszam ze to takie skomplikowane, ale ja tych nieziemskich przepisow nie wymyslilem. Ja bym sprywatyzowal ubezpieczenia spoleczne Social Security i pozwolil kazdemu miec wlasne konto o takich samych zasadach dla wszystkich. Ale to za proste i Wilus Klamliwy sie nie zgodzi.
Pan Jan martwi sie tez, ze Pana konto emerytalne w pracy jest w deferred annuity (rencie odroczonej) i firma ubezpieczeniowa nia zarzadzajaca pobiera dodatkowa oplate ponad 1% rocznie. Jak sie okazuje, pracodawca przeniosl tam plan emerytalny, gdyz poprzedni plan go zbyt wiele kosztowal. Prosze zauwazyc, ze pracodawce teraz kosztuje mniej, ale za to pracownicy musza placic dodatkowo ponad 1% rocznie. Nie namawiam Pana Jana do zmiany pracodawcy, ale latwo widac, ze to, co zaoszczedzil, pochodzi z kieszeni jego pracownikow. Niezbyt to ladne.
Raz jeszcze podkreslic musze, ze z planu emerytalnego w pracy nalezy korzystac maksymalnie, a potem z konta Roth-IRA. Podatkowo Roth-IRA wychodzi rownie dobrze jak plan emerytalny w pracy, ale Roth-IRA obiecuje nieopodatkowanie w przyszlosci. Ale ja takie obietnice traktuje z powatpiewaniem, jako ze gdy socjalisci dojda do prawdziwej wladzy (w koncu Wilus Klamliwy ma przeciw sobie Kongres prawicowy i bezduszny, choc moze nie tak prawicowy i bezduszny jak ja), to oni Panstwu i tak przyloza te podatki, bo przeciez bogatemu trzeba zabrac. Kto to widzial, zeby kraj rosl w sile i ludziom zylo sie dostatniej, przeciez to musi byc kosztem biednych i uposledzonych. Wiec mimo ze Roth-IRA lubie, nawet drogi plan emerytalny w pracy bardziej mi odpowiada. Jesli politykom wolno klamac o kobitkach, to na pewno wolno im klamac o podatkach.
Pan Jan pyta tez, gdzie umiescic nowe pieniadze, np. Roth-IRA. Mysle, ze jeden z wymieniowych wczesniej, w miare stabilnych funduszy: BIGRX, OAKBX, JAEIX, FIIIX bylby jak najbardziej odpowiedni.
Zycze powodzenia. Prosze pamietac, ze gielda czasem idzie w gore, czasem w dol. Kiedy idzie w dol, trzeba kupowac. Nie martwic sie, bo konca swiata nie bedzie, w najgorszym wypadku bedzie socjalizm i wszystko stracimy. Ale socjalizmu nalezy sie bac z innych powodow, wazniejszych niz pieniadze.
Artykul przedrukowano za zgoda Polskiego Poradnika "Sukces" 255 Park Lane; Douglaston, NY 11363
Tel. (718) 224-3492
